(cow) Der Stahlkonzern Klöckner & Co AG wird über die Klöckner & Co Finance International S.A. eine vorrangige, unbesicherte Wandelanleihe mit einem Emissionsvolumen von rund 300 Millionen Euro begeben. Die Anleihe wird ausschließlich institutionellen Investoren außerhalb der USA angeboten. Das Emissionsvolumen kann sich auf bis zu 350 Millionen Euro erhöhen.
Die Laufzeit beträgt fünf Jahre. Die Anleihe wird am 27. Juli 2007 zum Ausgabekurs von 100 Prozent erscheinen. Die Wandlungsprämie beträgt 35 Prozent des volumengewichteten Durchschnittskurses der KlöCo-Aktien zwischen heute und dem Zeitpunkt der endgültigen Zuteilung. Der Kupon liegt bei 1,5 Prozent.
Die Anleihe kann in den ersten drei Jahren nicht vorzeitig gekündigt werden. Danach besteht eine vorzeitige Kündigungsmöglichkeit, sofern der Börsenkurs der Klöckner & Co-Aktien 130 Prozent des Wandlungspreises übersteigt.
Bookrunner der Transaktion sind die Deutsche Bank und JPMorgan. Der Emissionserlös soll für allgemeine Unternehmenszwecke sowie für weiteres Wachstum verwendet werden.
Quellen: KlöCo, FINANCE